En medio de tiempos económicos oscuros en la India, se espera que el crecimiento de la industria electrónica en el país ofrezca algo de luz positiva, y 
particularmente en términos de exportaciones. La generación total de productos electrónicos aumentó de $31,2 mil millones de dólares en el año fiscal 2015 a $65,5 mil millones de dólares en el año fiscal 2019. Este crecimiento estuvo liderado por los teléfonos móviles, según datos de un informe reciente del Banco de la Reserva de la India.
Además, el valor interno de la producción de teléfonos móviles aumentó casi ocho veces, de 3.100 millones de dólares en el año fiscal 2015 a 24.300 millones de dólares en el año fiscal 2019.
Entonces, ¿qué está impulsando las exportaciones de productos electrónicos en un momento en que las perspectivas generales de exportación en la India son de moderadas a débiles? ¿Se benefició el país de la lucha comercial entre China y Estados Unidos?
"Las exportaciones de productos electrónicos de la India comenzaron a funcionar bien antes de la escalada de las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China", compartió Sonal Varma, economista jefe para India y Asia excepto Japón de Nomura Holdings. "India ha comenzado a convertirse en un destino manufacturero alternativo debido a factores de atracción como la posible demanda interna y las políticas gubernamentales para fomentar las exportaciones electrónicas".
En los últimos años, el gobierno ha lanzado varias políticas para impulsar la producción local de activos electrónicos. Éstas incluyen:
- Un programa de fabricación por fases: establecido para apoyar la fabricación nacional de teléfonos móviles y el desarrollo de subconjuntos y componentes asociados.
- Una política electrónica nacional 2019: ayudar a desarrollar un centro global para el diseño y fabricación de sistemas electrónicos (ESDM) en la India.
- El proyecto Electronics Manufacturing Clusters: proporciona recursos y apoyo para que la India se convierta en un actor global en la electrónica y la fabricación relacionada.
- Un esquema de paquete de incentivos especial modificado: ofrecer subvenciones de capital a organizaciones involucradas en la fabricación de productos electrónicos.
También se anunciaron algunos servicios compensatorios para restringir las importaciones de productos electrónicos.
"Junto con (estos programas) vino el factor de impacto: las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China", añadió Varma. "Esperamos que continúe esta tendencia definitiva en los productos electrónicos de la India".
Aunque las cifras de exportación son impresionantes, los analistas de Spark Capital señalan que la apreciación del valor es algo limitada.
“India se ha convertido en el segundo mayor productor de teléfonos móviles, reemplazando a Vietnam. En particular, consideramos que ahora el valor neto suma solo un dígito, ya que la mayoría de los elementos de los teléfonos móviles se importan y sólo el ensamblaje se realiza en la India”, según el informe de los analistas.
Es más: las empresas han comenzado a fabricar sistemas de ensamblaje de placas de circuito impreso (PCBA) en la India, aumentando el valor en alrededor de un 15 por ciento, agrega el informe.
Este aumento de la producción y las exportaciones de productos electrónicos es un buen augurio para la India y especialmente para su déficit comercial. Tiene uno de los mayores déficits comerciales del mundo.
"Un cambio como ese en las importaciones de telecomunicaciones -de piezas construidas a suministros intermedios- probablemente impulse las exportaciones de productos electrónicos, incluidos bienes de consumo", dijo Radhika Rao, economista de DBS Bank. "Esto, con el tiempo, podría ayudar a reducir la importante posición actual de importación neta de productos electrónicos de la India".
Un aumento de las exportaciones
Las importaciones de productos electrónicos de la India alcanzaron un récord de 55.600 millones de dólares en el año fiscal 2019, en comparación con los 51.500 millones de dólares del año anterior. La industria es uno de los factores que más contribuyen al déficit comercial (después del petróleo). Sin embargo, lo que dio cierto consuelo a los responsables políticos fue el hecho de que las exportaciones de productos electrónicos aumentaron al 39 por ciento o a un récord de 8.900 millones de dólares en el último año fiscal. Se trata de un aumento notable en comparación con sólo el 12,3% del año anterior.
Los analistas dicen que destacan dos elementos principales. En primer lugar, el impacto perjudicial del cierre de la fábrica de Nokia en Tamil Nadu en octubre de 2014 ya es cosa del pasado, lo que significa que estas exportaciones están en su mayor parte compensadas ahora. En segundo lugar, la naturaleza de las importaciones en el segmento de la telefonía móvil sigue creciendo. Las compras de componentes del extranjero para el ensamblaje y la fabricación nacionales están aumentando a un ritmo que supera a las unidades completamente construidas (CBU).
Las importaciones de instrumentos de telecomunicaciones cayeron casi un 15% en febrero en el año fiscal 2019, después de un aumento de casi el 17% en el año fiscal 2018. Los instrumentos de telecomunicaciones representaron un tercio de las importaciones totales de productos electrónicos, seguidos de los componentes electrónicos (28 por ciento), hardware y periféricos de computadora (16 por ciento), productos electrónicos de consumo (9 por ciento) e instrumentos electrónicos (14 por ciento).
Entre abril de 2018 y febrero de 2019, las exportaciones de máquinas de telecomunicaciones (incluidos teléfonos móviles) alcanzaron el 129 por ciento interanual a 2.400 millones de dólares. Este es el mayor salto desde el año fiscal 2014, antes del cierre de la fábrica de Nokia. Tras el cierre de la fábrica de Nokia, los envíos de instrumentos de telecomunicaciones cayeron a sólo 1.070 millones de dólares en el ejercicio financiero de 2015, según datos de la DGCIS.
Según el presidente de la Asociación India de Celulares y Electrónica, Pankaj Mohindroo, el perfil de las importaciones –particularmente en la industria de la telefonía móvil– está mostrando un cambio brusco. Las importaciones del CBU, que eran superiores al 75 por ciento, ahora están por debajo del 10 por ciento. Las importaciones de subconjuntos también han caído sustancialmente tras el agresivo lanzamiento del sector PCBA el año pasado. Las importaciones de componentes esenciales ya han comenzado en la India y este número no hará más que aumentar.
Según un informe reciente de ICEA-McKinsey, el resurgimiento avanzado de la fabricación de dispositivos móviles ha sido impulsado por una fuerte demanda interna, y el inicio del Programa de Fabricación por Fases promueve la sustitución de importaciones. Entre 2014 y 2017, el mercado indio de teléfonos inteligentes creció más del 37% en valor anual, de 9 mil millones de dólares a 22 mil millones de dólares. En términos de volumen, las ventas de smartphones pasaron de 70 millones de unidades en 2014 a 150 millones de unidades en 2017.
En general, se espera que estas cifras aumenten y, con el enfoque ideal de la producción y las exportaciones, podrían beneficiar enormemente a la economía de la India.